プットのデルタ増大 デルタヘッジ出動か

プットのデルタが増大してきた。

デルタヘッジシミュレーションによれば今のIVで26200円前後でデルタが0.2近辺に到達するのでミニ売りを1枚追加しなければならない。

ここで下手に、どうせ相場はすぐ戻るに違いないとたかをくくっているとあれよあれよと相場は下がるのがあるあるである。

そして首尾よくデルタヘッジをすれば相場が急激に戻し始めて追加のミニ売りを損切りすることになる。ここでこれを必要なコストだと思えず下手くそだと思ってしまうのであるから一向にうまくならないのである。