全体を下に建て直し。
プットL + 129000円。
プットS - 46000円。
コールL -16000円。
コールに利が乗った時に上にロールするか、デビット状態にしなかった時点でほぼ敗戦処理になったようである。
プットをきっちり上にロールしたのは良かったが、反面デビット状態にしたためにそのまま保有するか決済して下にロールするかしか手がなくなる。
仮にそのまま保有してしまうと相場がゆるやかに戻していくと利が一気になくなり損失が顕在化してしまう。かと言って、決済してプット側をノーポジにしてしまうと相場が下落する場合はコールの損失が増えるだけとなる。
全決済撤収するにしてもマイナスが確定するだけである。
ということで全体を下に移動させる。仮にこのまま下落していけば多少は利が乗る可能性もある。相場がまったく動かない場合は結局撤収させるわけで、その場合は結論的に同じになる。
| 0.0736 | 0.00063 | 15.5865 | -13.2602 | ¥3,500 | ¥-37,000 |
| デルタ | ガンマ | ベガ | セータ | 含み損益 | 確定損益 |
| call | 0.16599 | 0.00044 | 10.58633 | -8.7370 |
| put | -0.09592 | 0.00019 | 5.00422 | -4.5991 |
| デルタ | ガンマ | ベガ | セータ |
